| Reference: | 國內部分：
1.王月玲，2003年，「外資對臺灣股市的影響」，國立政治大學金融研究所碩士論文。
2.田慧琦，1997年，「外資買賣短期市場衝擊與長期績效之研究」，政治大學國際貿易研究所碩士論文。
3.朱盈璇，2000年，「在多空市場下共同基金經理人的人格特質與持股操作之相關性研究」，國立臺北大學企業管理學研究所碩士論文。
4.李又剛、施旭時，1998年4月，「國內外法人機構、新興市場自由指數與國內股市結構」，企銀季刊第 21卷第 4期 pp.11-25。
5.李允正，1995年，「開放外資對臺灣股市之影響」，國立中正大學財務金融研究所碩士論文。
6.李光輝、歐興祥及張炳耀，2000年，「外資與我國股市互動關係之探討」，中央銀行季刊，第22卷第4期，PP.67-80。
7.李存修、歐雲蘭，1995年，「外資與股市波動性關係之探討」，基層金融，第31卷，pp.47-75。
8.施彥宇，2003年，「外資對臺灣股票報酬率之影響」，國立中山大學中山學術研究所碩士論文。
9.姜淑美、鄭婉秀及邱建良，2003年，「外資交易行為、股市及匯市動態關係之研究」，風險管理學報第5卷第1期，pp.45-64。
10.陳慧如，1996年，「外資大額交易與股價關聯之研究」，淡江大學財務金融研究所碩士論文。
11.翁忠立，1997年，「外資鉅額買賣超資訊內涵及參考價值之研究」，淡江大學財務金融研究所碩士論文。
12.徐魁君，2002年，「外資、匯率、利率及臺灣股價之關聯與波動研究-GARCH-VEC模型之應用」，國立臺北大學合作經濟學碩士論文。
13.張桂鳳，1999年，「外資買賣超訊息與股票報酬之研究」，逢甲大學企業管理研究所碩士論文。
14.張皇輝，1996年，「外資及自營商的買賣策略對臺灣股市報酬率與波動性影響之研究」，國立臺灣大學商學研究所碩士論文。
15.康信鴻、溫晉慶，2000年，「東亞各國外資、股價指數與匯率的相關性」，臺灣經濟金融月刊，第36卷第8期，pp.34-48。
16.曾友弦，1995年，「外資買賣前後股價行為之研究」，國立中央大學財務管理研究所碩士論文。
17.黃于珍，1999年，「外資交易行為對臺灣股市之影響」，輔仁大學金融研究碩士論文。
18.黃立國，2000年，「外資對臺灣加權股價指數影響之研究」，臺灣銀行季刊，第51卷第3期，PP.21-39。
19.黃嘉興、許月瑜，1999年，「外資對臺灣股票市場的影響」，臺北銀行季刊，第29卷第4期， pp.58-71。
20.楊啟宏，1998年，「外資買賣超資訊對個股股價之影響－臺灣股票市場之實證研究」，國立臺灣大學財務金融所碩士論文。
21.蔡佾岑，2006年，「臺灣地區外資、匯率與股價關聯性之研究－Wild bootstrap法之應用」，大葉大學事業經營研究所碩士論文。
22.劉炆明，2001年，「外資買賣超交易資訊對股價波動影響之研究」，中原大學企業管理研究所碩士論文。
23.劉慧欣，1998年，「外國機構投資人交易策略及交易行為對我國股市衝擊之研究」，國立政治大學企業管理研究所碩士論文。
24.鍾惠民、吳壽山、周賓凰、范懷文，2006年，財金計量，台北：雙葉書廊。
國外部分：
1.Aggarwal, R. and S.N. Chen, 1990,“The Adjustment of Stock Returns to Block Trading Information,”Quarterly Journal of Business & Economics, 29, 45-56.
2.Bekaert, G. and C. Harvey, 1997,“Emerging Equity Market Volatility,”Journal of Financial Economic, 43, 29-77.
3.Choe, H., B.C. Kho, and R.M. Stulz, 1999,”Do Foreign Investors Destabilize Stock Market? The Korean Experience in 1997,”Journal of Financial Economics, 54, 2, 227-264.
4.Close, N., 1975,“Price reaction to large transactional in the Canadian equity market,”Financial Analyst Journal,31,50-57.
5.Dombusch, R., and Y. C. Park, 1995,“Financial Integration in a Second Best World,”In R. Dombusch and Y. C. Park, Financial Opening: Lessons for Korea. Seoul: Korea Institute of Finance.
6.Dickey,D.,and W.Fuller,1979,”Distribution of the Estimators for Autoregressive Time Series with a Unit Root,”Journal of the American Statisical Association, Vol.74,427-431.
7.Fabozzi, F.J. and J.C. Francis, 1977,“Stability Test for Alphas and Betas over Bull and Bear Market Conditions ”,The Journal of Finance,Vol.32 No.4.
8.-----------------------------, 1979,“Mutual Fund Systematic Risk for Bull and Bear Markets : An Empirical Examination”,The Journal of Finance,Vol.34 No.5, pp.1243-1250.
9.Fama, E., 1991,“Efficient Capital Markets: A Review of Theory and Empirical Work,”Journal of Finance, 26, 5, 1575-1617.
10.Granger, C.W.J.,1969, "Investigating Causal Relations by Econometric Models and Cross-Spectral Methods." Econometrica,Vol.37,424-438.
11.Granger, C.W.J. and Newbold P. ,1974, “Spurious Regression in Econometric,”Journal of Econometrics, Vol.2, 111-120.
12.Kraus A. and H. Stoll, 1972,”Price Impacts of Block Trading on the New York Stock Exchange,”Journal of Finance, 27, 569-588.
13.Kim ,M.K. & J.K.Zumwalt,1979,“An Analysis of Risk in Bull and Bear Markets”,Journal of Financial and Quantiative Analysis,Vol.14,1015-1025.
14.Levy, R. A.,1974,“Beta Coefficient as Predictors of Return”,Financial analysts Journal, 61-69.
15.Lakonishok, J., A. Shleifer, and R.W. Vishny, 1992,”The Impact of Institutional Trading on Stock Prices,”Journal of Financial Economics, 32, 23-43.
16.Ljung, G.M., and G.E.P. Box ,1978,”On a Measure of Lack of Fit in Time Series Models,” Biometrika, 65, 297-303.
17.Nelson, C. and P. Plosser,1982,”Trends and Random Walks in Macroeconomic Time Series：Some Evidence and Implications,”Journal of Monetary Economics, Vol.10,130-162.
18.Phillips,P.C.B.,and P. Perron ,1988,”Testing for a Unit Root in Time series regression,”Biometrika,Vol.75, 335-346.
19.Radelet, Steven and Jeffrey Sachs. 1998,“The East Asian Financial Crisis: Diagnosis, Remedies,Prospects,” Brookings Papers on Economic Activity, forthcoming.
20.Scholes, M.S., 1972,“The Market for Securities：Substitution versus Price Pressure and the Effect of Information On Share Prices,”Journal of Business, 45, 179-211.
21.Shleifer, A., 1986,”Do Demand Curves for Stocks Slope Down?”Journal of Finance, 41,579-590.
22.Stiglitz, J. E., 1998,“Towards a New Paradigm for Development: Strategies,Policies and Processes,”9th Prebisch Lecture Delivered at UNCTAD, Geneva.
23.Stulz, R.M., 1999, “International Portfolio Flows and Security Markets”, National Bureau of Economic Research Conference Report series. International Capital Flows. Chicago and London: University of Chicago Press, 257-293.
24.Viet,E.T. & J.M.Cheney,1982 ,“Are Mutual Funds Market Timer?”,Journal of Portfolio Management,18,35-42.
25.Wang, L.R. and C.H. Shen, 1999,“Do Foreign Investments Affect Foreign Exchange and Stock Markets：The Case of Taiwan”,Applied Economics, 31,1303-1314.
26.Wang, P. and P. Wang, 2001,”Equilibrium Adjustment, Basis Risk and Risk Transmission in Spot and Forward Foreign Exchange Markets” ,Applied Financial Economics, 11,127-136. |
